По словам Аманды Купер
ЛОНДОН (Рейтер) - Акции упали в четверг под давлением осторожности инвесторов в отношении ближневосточного конфликта и крупнейшего за последние 18 месяцев недельного роста доходности 10-летних казначейских облигаций в преддверии выступлений председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла и дня тяжелой отчетности.
Инвесторы сейчас жонглируют двумя конкурирующими темами на рынке - перспективой заоблачно высоких процентных ставок в течение длительного периода времени и войной, способной перевернуть мировую геополитику.
Перспектива того, что ФРС не будет снижать ставки в ближайшее время, привела к тому, что доходность 10-летних казначейских облигаций достигла почти 5%, что является самым высоким показателем за последние 16 лет, и одновременно подорвала акции.
В то же время инвесторы отказались от облигаций в качестве безопасного источника дохода и предпочли покупать золото, цена которого достигла самого высокого уровня за последние два месяца.
Дополнительной движущей силой является сезон прибыли за третий квартал. В четверг выходит целый ряд крупных компаний, включая TSMC, самого передового в мире производителя чипов, а также Philip Morris (NYSE:PM), Blackstone (NYSE:BX) и Fifth Third Bancorp (NASDAQ:FITB).
Индекс мировых акций MSCI All-World за день снизился на 0,25%, что отражает падение на 0,9% европейского индекса STOXX 600 и слабость азиатских рынков акций.
Цены на американские казначейские облигации, тем временем, падают четвертый день, что привело к повышению доходности базового 10-летнего облигационного займа еще на 6 базисных пунктов до 4,962%, в результате чего недельное повышение составило 34 б.п., что является самым большим недельным повышением с апреля 2022 года.
Обычно, когда инвесторы ищут безопасное убежище, облигации являются главным выбором, но в условиях роста процентных ставок и большого предложения долговых обязательств, которое должно появиться на рынке в ближайшие недели, сейчас действуют другие силы, сказал Фредерик Дюкрозе, руководитель отдела макроэкономических исследований Pictet Wealth Management
"Мы увидим, как будет развиваться геополитическая ситуация. Премия за риск явно больше играет на золото, например, и на доллар США, чем на доходность облигаций - это не главный драйвер дня. Это в значительной степени спрос и предложение, и "выше - дольше", - сказал он.
"Это многое говорит о том, насколько изменилась ситуация сегодня, когда даже риск регионального, если не глобального, конфликта не помогает казначейским облигациям США", - сказал он.
Фьючерсы на американские фондовые индексы упали примерно на 0,2%. Акции Tesla (NASDAQ:TSLA) упали на 4,6% в ходе предрыночных торгов после того, как самая дорогая в мире автомобильная компания сообщила о снижении валовой прибыли в третьем квартале. Акции Netflix (NASDAQ:NFLX), тем временем, выросли почти на 13% благодаря росту числа подписчиков на нескольких ключевых рынках за три месяца до сентября.
Главным событием дня для рынков, однако, станет выступление Пауэлла с докладом о перспективах развития экономики перед Экономическим клубом Нью-Йорка, которое состоится позже.
Опрос экономистов, проведенный агентством Reuters, показал, что ФРС оставит процентные ставки без изменений на заседании 1 ноября, и все большее число экономистов не будут снижать ставки до второй половины 2024 г.
"Он (Пауэлл) будет хеджировать свои ставки в таких условиях", - сказал Шейн Оливер, глава отдела инвестиционной стратегии и главный экономист AMP (OTC:AMLTF) в Сиднее, отметив, что глава центрального банка, вероятно, укрепит мнение о более длительном периоде.
ЗОЛОТОЙ МАГНИТ
Индекс доллара, измеряющий курс американской валюты по отношению к шести другим валютам, не изменился за день, а японская иена, еще одна традиционная "тихая гавань", закрепилась вблизи однолетних минимумов на уровне 149,82 за доллар.
Золото выросло на 0,24% до 1 952 долл. за унцию, достигнув двухмесячных максимумов. Беспокойство по поводу ситуации на Ближнем Востоке привело к тому, что за две недели после смертоносного нападения палестинских боевиков из группировки ХАМАС на Израиль золото подорожало на 8%. [GOL/]
Президент США Джо Байден пообещал оказать помощь Израилю и палестинцам во время молниеносного визита в среду.
Регион остается нестабильным после взрыва в больнице Аль-Ахли аль-Араби в Газе, который, по словам палестинских официальных лиц, унес жизни 471 человека и в котором они обвиняют израильский авиаудар. Израиль и США заявили, что причиной взрыва стал неудачный запуск ракеты исламистскими боевиками в Газе, которые отрицают свою ответственность.
Нефть упала в четверг после того, как Организация стран-экспортеров нефти не проявила признаков поддержки призыва Ирана, входящего в нее, ввести эмбарго на поставки нефти в Израиль, а также после того, как США планируют ослабить санкции против Венесуэлы, чтобы позволить большему количеству нефти поступать в мировые рынки.
Фьючерсы на нефть переживают не лучшие времена, поднимаясь до отметки $93 за баррель с минимального уровня $83.
По данным индекса волатильности нефти, октябрь стал самым волатильным месяцем торговли нефтью с ноября 2021 года.
Фьючерсы на нефть марки Brent, на которых базируется большая часть мировых торгов нефтью, снизились на 0,6% до $90,96 за баррель, поднявшись на 2% днем ранее. Фьючерсы на американскую нефть снизились на 0,2% и составили $88,16.
.